Avrupa bankacılık birliği

Avrupa Bankacılık Birliği'nin alanındaki merkez Mayıs 2014 yılında karar kurumlar veya üniforma oluşturulması, ortak kurallara ve yönetmeliklere ulusal yetkilerin devri anlamına gelmektedir mali piyasa gözetimi ve içinde yeniden yapılandırma veya kredi kuruluşlarının çözünürlükte Avrupa Birliği veya euro bölgesi .

Bankacılık birliğinin bileşenleri

Bankacılık birliğinin iki temel ayağı şunlardır:

  • Tek denetim mekanizması (İngilizce Tek Denetim Mekanizması , SSM) - ECB tarafından Euro bölgesindeki bankaların merkez bankası denetimine başlaması
  • Tek çözümleme mekanizması (İngilizce Tek Çözünürlük Mekanizması , SRM) - likit olmayan bankaları işlemek için bir merkezi işlem otoritesinin (SRB) oluşturulması ; Belirli koşullar altında, çözüm tedbirlerini finanse etmek için ortak bir fona (SRF) geri dönebilir.

Takas ve mevduat sigortası yakından bağlantılı olduğundan, ortak bir mevduat sigortası planı, bankacılık birliğinin olası bir üçüncü ayağı olarak tartışıldı. Böyle bir müşterek mevduat sigortasının otomatik olarak banka zararlarının havuzlanmasına yol açması özellikle tartışmalıydı. Bunun yerine, bir uzlaşma olarak, ulusal mevduat garanti sistemleri için ortak standartlar oluşturuldu.

Bankacılık birliği, AB'nin 28 üye devletinin tümü için geçerli olan ve Avrupa Mali Denetim Sisteminin (özellikle Avrupa Bankacılık Otoritesi ) çeşitli otoriteleri tarafından hazırlanan tek tip bir kurallar dizisi ile desteklenmektedir . Tek tip kural dizisinin temel unsurları, tüm AB için geçerli olan aşağıdaki üç direktiftir:

  • Sermaye Gereksinimleri Yönergesi: Basel III'e göre sermaye gereksinimlerini uygulayan 26 Haziran 2013 tarihli 2013/36 / AB Yönergesi
  • Mevduat Koruma Direktifi: Yatırımcılar için mevduat korumasını uyumlu hale getiren 16 Nisan 2014 tarihli 2014/49 / EU Direktifi
  • Çözüm Direktifi: Likit olmayan bankaların kurtarılmasını ve çözümlenmesini düzenleyen 15 Mayıs 2014 tarihli 2014/59 / EU Direktifi

Bankacılık Birliği ve Kalkınma Gerekçeleri

Euro bölgesinde kriz ortaya mimarisinde zayıflıkları para birliği . Ortak para politikasının ortak bankacılık denetimini gerektirdiği ortaya çıktı . Sonuçta, banka krizleri ve vergi mükellefinin pahasına kurtarmalar ortaya çıktı. Düzenleyici bir çerçeve olarak bir Avrupa bankacılık denetimi, banka kararı ve mevduat sigortası için ortak standartlardan oluşan bir bankacılık birliği gerekliydi. Bankacılık sektörünü istikrara kavuşturmak için aşağıdaki sorun alanlarını ele almalıdır:

  • Banka ve devlet borç krizlerinin artık birbirini güçlendirmemesi için bankaların ve devletlerin risk ilişkisini gevşetmek,
  • Bankacılık denetimini ve çözümlemesini Avrupa düzeyine yükselterek düzenleyici arbitraj olasılığını önlemek ve
  • Büyük ve sistemik açıdan önemli bankaları özel Avrupa gözetimi altına alarak sistemik önemden kaynaklanan rekabet bozulmalarını azaltmak .

Avrupa Komisyonu'nun merkezi bir Avrupa bankacılık denetimi planları - Amerikan yatırım bankası Lehman Brothers'ın 2008'de iflas etmesinden sonra - AB üye devletlerinin direnişi nedeniyle başlangıçta başarısız oldu, çünkü ulusal denetimdeki yetkilerinden vazgeçmek istemediler. bankalar. 2011 yılında, bankacılık ( EBA ), sigorta ( EIOPA ) ve menkul kıymetler ( ESMA ) için üç mali denetim otoritesi ile Avrupa Mali Denetim Sistemi kurulmuştur . Mali denetim makamlarının temel görevi, tek tip denetim standartlarının geliştirilmesidir; izleme, esas olarak üye devletlerin ulusal denetim makamlarında kalmaya devam etmektedir. İlerleyen süreçte bu sistem Avrupa'daki mali krizle başa çıkmak için yetersiz kaldı. Özellikle 2011'den beri Kıbrıs'ta yaşanan devlet borç krizinden elde edilen deneyim , ulusal bankacılık denetiminin krize yeterince yanıt vermediğini göstermiştir.

Haziran 2012'de, Avrupa Komisyonu Başkanı José Manuel Barroso, merkezi bankacılık denetimi planlarını yeniden başlattı : Ona göre, 28 üye devletin tümünden en büyük bankalar bir Avrupa otoritesinin gözetimi altına alınmalıdır. Devlet ve hükümet başkanlarının Brüksel AB zirvesinde onlar 29 Haziran 2012 tarihinde karar Avrupa İstikrar Mekanizması katılımıyla Avrupa düzeyinde etkin bankacılık gözetim varsa (ESM) yalnızca bankalara doğrudan mali yardım verebilir Avrupa Euro bölgesi için Merkez Bankası (ECB) kuruldu. Aynı zamanda zirvede AB Komisyonu'na kısa süre içinde buna karşılık gelen bir mekanizma sunması talimatı verildi; Kapsamlı Avrupa bankacılık denetimi için bu orijinal planlar, özellikle Almanya ve Büyük Britanya'da eleştirilerle karşılaştı. Eylül 2012'de Barroso, Avrupa Parlamentosu'na yaptığı "Birliğin Durumu" konuşmasında AB Komisyonu'nun planlarını sundu : Buna göre, ECB, ESM yardımı için başvuran bankaların denetimini 1 Ocak 2013 gibi erken bir tarihte devralmalıdır. . İkinci bir adımda, ECB, Temmuz 2013'ten itibaren avro bölgesindeki sistemik açıdan önemli büyük bankaların ve 2014'ün başından itibaren avro bölgesindeki tüm bankaların kontrolünü ele almalıdır. Nihayetinde, ECB 6.000'den fazla bankanın denetiminden sorumlu olacaktı. Aralık 2012'de, Avrupa maliye bakanları, tek bankacılık denetim mekanizması ( Tek Denetim Mekanizması, SSM ) oluşturmanın temel unsurları üzerinde anlaştılar . 19 Mart 2013 tarihinde, Avrupa Birliği Konseyi , Avrupa Parlamentosu ile euro bölgesi için bir merkezi Avrupa bankacılık denetleme otoritesinin kurulması konusunda bir anlaşmaya varıldığını duyurdu . Buna göre, ECB gelecekte toplam varlıkları 30 milyar Euro'nun üzerinde veya bir ülkenin ekonomik çıktısının yüzde 20'sini oluşturan euro bölgesindeki tüm bankaları izlemelidir. Bu, Euro bölgesindeki toplam yaklaşık 6.000 bankanın yaklaşık 120'sinin doğrudan ECB'nin kontrolü altında olduğu anlamına geliyor. Geri kalanı, Alman hükümetinin temel endişelerinden biri olan ulusal denetim otoriteleri tarafından izlenmeye devam edilmelidir: Almanya'da, özellikle tasarruf bankaları ve Volksbanklar merkezi kontrolün dışında tutulmuştur.

Mart 2014'te, Avrupa Komisyonu, bankacılık birliğinin nihai modalitelerini kabul etti. Bunlar, Mayıs 2014'te AB Karar Direktifi (BRRD) ve Tek Çözüm Mekanizmasının (SRB) yayınlanmasıyla sonuçlandı. Kasım 2014'ten itibaren ECB, SSM altında bankacılık denetimindeki yeni rolünü üstlendi.

Maliyetlerin ve kontamine alanların toplumsallaştırılması

Bankacılık birliği, SRM'nin çözüm fonu aracılığıyla 2023 yılına kadar gelecekteki bir banka kurtarma paketinin maliyetlerini bir araya getirmeyi planlıyor. 2014 yılında halihazırda var olan banka bilançolarında (sözde eski varlıklar ) sermaye boşlukları için bir yükümlülük havuzu önlenecektir: Bu tür boşluklar hala ulusal bankacılık denetimi altında ortaya çıkmaktadır ve bu nedenle, yükümlülük havuzlanmadan önce ulusal olarak düzeltilmelidir. Ancak o zaman bankacılık birliği, SSM'nin kontrolü altında ortaya çıkan arızalar için Avrupalılaştırılmış sorumlulukla başlayabilir. Bu arka planda, Ekim 2014'e kadar ECB yönetiminde yürütülen SSM bankalarının kapsamlı değerlendirmesi hayati önem taşıyordu.

Bilanço denetimleri kapsamında Euro bölgesindeki 130 büyük bankanın bilançoları kontrol edildi. Denetim, varlıkların geriye dönük bir incelemesinden (İngilizce varlık kalite incelemesi ) ve geleceğe yönelik, senaryo temelli stres testlerinden oluşuyordu . Sonuçlar Ekim 2014'ün sonunda yayınlandı; 25 Avrupa bankasının (Almanya'daki biri dahil) yetersiz sermaye kaynaklarına sahip olduğu tespit edildi. Bu şekilde belirlenen kontamine alanlar, ulusal sorumluluk altında temizlenecektir.

Edebiyat

  • Hans Peter Grüner : Avrupa için Mali ve Mali Politika Stratejisinin Parçası Olarak Bankacılık Birliği , Perspektiven der Wirtschaftsppolitik, 2013, 14, 219–233.

İnternet linkleri

Bireysel kanıt

  1. ↑ Markus Demary: Para birliğinin neden bir bankacılık birliğine ihtiyacı var? (PDF) İçinde: Avrupa Bankacılık Birliği - Uygulama Durumu ve İyileştirme İhtiyacı. Institut der Wirtschaft Köln / Konrad-Adenauer-Stiftung, Mart 2014, sayfa 6ff , 1 Mart 2015'te erişildi .
  2. ↑ Peter Spiegel: Barroso, AB bankacılık birliğini zorluyor. In: Financial Times (kayıt gereklidir). 11 Haziran 2012, 1 Temmuz 2012'de erişildi .
  3. ^ Bankacılık birliği kullanılabilir , Handelsblatt.de, 20 Mart 2014, erişim tarihi 20 Şubat 2015
  4. ↑ ECB tarafından yapılan ayrıntılı bir inceleme, bankaların daha fazla önlem alması gerektiğini gösteriyor. Avrupa Merkez Bankası basın açıklaması. 26 Ekim 2014, 8 Ekim 2020'de erişildi .
  5. ↑ 25 banka ECB stres testinde başarısız oldu - bir Alman, dokuz İtalyan. manager magazin online, 26 Ekim 2014, erişim tarihi 20 Şubat 2015 .